Дневник трейдера Торговля по Price action

[Alexov]

пара развернулась и, наоборот, отправилась на прорыв верхней границы канала. Но и эта попытка, теперь уже быков, потерпела фиаско. Причиной стал рекордный рост деловой активности в секторе услуг США от ISM – в июле он вырос до 64.1.

 

[Alexov]

Откатившись до поддержки 1.1830, пара замерла в ожидании выхода non -farm payrolls (NFP) – данных о количестве новых рабочих мест, созданных вне сельхозсектора США. Эти данные традиционно публикуются каждую первую пятницу месяца.

 

[Alexov]

И вышедший 06 августа отчет не разочаровал инвесторов. Более того, некоторые аналитики назвали его «звездным», поскольку он показал рост занятости на 943 тыс против прогноза в 870 тыс. Кроме того, уровень безработицы снизился с 5.9% до 5.4%.

 

[Alexov]

Рынок тут же отреагировал резким ростом американской валюты, поскольку, согласно заявлениям ФРС, сроки сворачивания программы монетарного стимулирования (QE) и повышения процентных ставок напрямую зависят от разгона инфляции и полноценного восстановления рынка труда США

 

[Alexov]

После публикации отчета доходность 10-летних облигаций США пошла вверх в направлении 1.30%, что поддержало ралли доллара. Индекс DXY вырос на 0.60% до 92.80, а пара EUR/USD рухнула до отметки 1.1755. Последний аккорд недели прозвучал совсем рядом – на уровне 1.1760.

 

[Alexov]

Впечатляющие данные по рынку труда позволили президенту Джо Байдену заявить, что его подход к экономике работает. Правда, при этом хозяин Белого Дома призвал не расслабляться и заявил, что предстоит еще много трудной работы.

 

[Alexov]

Тем более, что стране предстоит погасить новую волну коронавируса, связанную со штаммом «Дельта». Президент считает, что число новых случаев Covid сначала будет расти, но потом снизится, благодаря текущим масштабам вакцинации. И поэтому экономика США уже не понесет такого урона, как раньше.

 

[Alexov]

Слова Байдена также легли в копилку тех, кто ждет скорого ужесточения политики ФРС. Так, например, согласно прогнозу аналитиков канадского инвестиционного банка TD Securities, доллар будет демонстрировать более высокие показатели против тех валют, чьи национальные Центробанки сохраняют голубиный настрой.

 

[Alexov]

Общая картина для пары выглядит медвежьей, с чем согласны 70% экспертов. Они считают, что пара EUR/USD намерена вновь протестировать минимум конца марта в районе 1.1700. В случае, если ей это удастся, ее ожидает встреча с сильной поддержкой в зоне 1.1600-1.1610.

 

[Alexov]

Поддерживают такой прогноз 100% трендовых индикаторов как на H4, так и на D1. А вот осцилляторы отмечают ослабление медвежьего натиска. На H4 10% из них заняли нейтральную позицию, а 15% подают сигналы о перепроданности пары.

 

[Alexov]

На D1 таковых еще больше – 35%, что говорит возможной скорой коррекции на север. Ожидают ее и оставшиеся 30% экспертов. Причем, по их мнению, пара может не просто ограничиться коррекцией, а вернуться сначала в канал 1.1850-1.1900, а затем и подняться до высоты 1.2000. Хотя, конечно, это дело не ближайших дней.

 

[Alexov]

Что же касается макростатистики предстоящей недели, то тут можно отметить выход данных по потребительскому рынку Германии и США в среду 11 августа. Кроме того, под занавес пятидневки, в пятницу 13 августа, также будет обнародован Индекс потребительского доверия Мичиганского университета.

 

[Alexov]

Прогнозируется, что он может показать небольшой рост, что немного укрепит американскую валюту.
GBP/USD: ждем начала конца QE
В четверг 05 августа состоялось заседание Банка Англии, которое, как и ожидалось, не преподнесло никаких сюрпризов.

 

[Alexov]

Даже несмотря на хорошие темпы восстановления после пандемии и рост инфляции, все основные параметры кредитно-денежной политики остались без изменений. Регулятор сохранил процентную ставку на исторически минимальном уровне 0.1%, а программу количественного смягчения (QE) на уровне £895 млрд.

 

[Alexov]

Пара GBP/USD так и не смогла побить рекорд 30 июля и всю неделю удерживалась в канале 1.3870-1.3935. Предпринятая, параллельно с евро, попытка 04 августа прорвать его верхнюю границу закончилась ничем.

 

[Alexov]

А на исходе недельной сессии, благодаря сильной статистике из США, пара вернулась к нижней границе канала, где и поставила финальную точку на отметке 1.3875.
Основной интерес для инвесторов представляло не предсказуемое решение Банка Англии

 

[Alexov]

а последующие комментарии его руководства относительно будущей монетарной политики. Как было сказано выше, экономика страны уверенно идет по пути оздоровления. Согласно опубликованным ранее данным, инфляция в июне выросла до 2.5%, превысив целевой уровень в 2%.

 

[Alexov]

Правительству удается справляться с очередной волной COVID-19, поэтому новых ограничений и локдаунов пока не предвидится. И хотя зам.председателя Банка Англии Бенджамин Бродбент и произнес загадочно-витиеватую фразу о том

 

[Alexov]

что «умеренное (!) ужесточение, вероятно (!), может быть (!) и понадобится», впечатления на инвесторов она не произвела. Тем более, что по словам того же Бродбента, инфляция в стране вырастет на 4% в IV квартале 2021г. и в I квартале 2022г.

 

[Alexov]

Поэтому, по мнению 75% экспертов, любого сигнала о возможном переходе от QE к более жесткой политике хватит для того, чтобы поднять пару GBP/USD к отметке 1.4000. С такой позицией согласны 60% осцилляторов, но всего лишь 40% трендовых индикаторов на D1.